Guide complet des pratiques commerciales interdites

Afin de maintenir un environnement commercial juste, stable et transparent, les stratégies et comportements de trading suivants sont strictement interdits :

Qu'est-ce que c'est Utiliser des conseillers experts (EA), des robots ou des algorithmes pour ouvrir et clôturer de gros volumes de transactions en quelques fractions de seconde, en exploitant de minuscules mouvements de prix éphémères ou des lacunes dans les flux de données.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Le HFT s'appuie sur la vitesse et l'infrastructure plutôt que sur l'analyse du marché et peut créer des avantages injustes, une manipulation des prix ou une instabilité. Cette restriction couvre également l'arbitrage de latence : exploitation des délais entre l'exécution des transactions et la mise à jour des données de marché.

Comment cela peut apparaître

• Un grand nombre de transactions ont été ouvertes et clôturées en quelques fractions de seconde.
• Systèmes automatisés ciblant les retards de cotation, les écarts de prix de courte durée ou le calendrier d'alimentation plutôt qu'une vision du marché.

Exemples

• Un EA effectue plus de 50 transactions par minute sur la paire EUR/USD, chaque transaction étant clôturée en une fraction de seconde pour cibler les écarts de sous-pip entre le flux de la plateforme et un flux externe plus rapide.
• Un bot identifie les retards d'alimentation récurrents et saisit systématiquement les transactions avant les mises à jour différées des prix.

Précision importante Une transaction isolée qui se clôture exceptionnellement rapidement n'établit pas en soi une stratégie HFT. Une approche répétée basée sur la vitesse ou la latence est source de préoccupation.

Qu'est-ce que c'est Opening and closing trades within a very short window (2 minutes or below), aiming to capture tiny price fluctuations rather than trading a genuine directional view.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Le tic-scalping repose sur le bruit du marché plutôt que sur une analyse ou une stratégie définie. Elle peut être réalisée manuellement ou à l'aide d'outils automatisés.

Comment cela peut apparaître

• Entrées et sorties répétées en deux minutes ou moins.
• Des cibles petites et fréquentes motivées par de légères fluctuations des cours.

Exemples

• 10:00:00 — Achetez un lot de 1,00 EUR/USD ; 10:01:35 — clôturez pour un profit de 3 pips. La répétition de ces transactions de courte durée sur la base d'un mouvement de prix minimal constitue un scalping de ticks interdit.
• Un trader ouvre à plusieurs reprises des transactions visant un ou deux pips, les clôturant au bout de quelques secondes sans aucune justification de marché plus large.

Précision importante Une position unique clôturée en moins de deux minutes parce que son stop-loss ou son take-profit a été atteint de manière inattendue n'est pas nécessairement la preuve d'une stratégie de tick-scalping. Les modèles et les circonstances des échanges sont pertinents.

Qu'est-ce que c'est Placer des positions d'achat et de vente opposées sur le même instrument, sur un seul compte ou sur plusieurs comptes appartenant au trader ou coordonnés avec d'autres, afin de compenser l'exposition au marché ou de créer un résultat sans risque.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Des positions opposées peuvent transférer les pertes vers un compte tout en générant des bénéfices sur un autre, créant ainsi un arrangement de type arbitrage plutôt qu'une véritable prise de risque de marché.

Comment cela peut apparaître

• Positions identiques ou chronométrées dans la direction opposée sur le même instrument.
• Achats et ventes coordonnés entre des comptes ou des traders distincts.

Exemples

• Le compte A achète la paire GBP/USD tandis que le compte B, géré par le même trader ou un associé coordonné, vend une position GBP/USD de taille égale en même temps.
• Un trader ouvre une position de vente sur le même instrument pour compenser une position d'achat existante plutôt que de clôturer l'exposition initiale.

Précision importante Des positions indépendantes sur des marchés distincts qui présentent des performances différentes ne sont pas, en elles-mêmes, la preuve d'une couverture coordonnée. Le comportement interdit concerne des positions opposées délibérément organisées pour compenser le risque.

Qu'est-ce que c'est Augmenter la taille de la position après une perte sur la même idée de trading perdante, dans le but de récupérer les pertes précédentes avec une transaction finalement gagnante.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Cette méthode peut nécessiter progressivement plus de capital pendant les périodes de pertes et peut rapidement dépasser les limites de prélèvement fixes d'un compte de trading.
Comment cela peut apparaître

• Augmentation de la taille des lots après des pertes consécutives ou des fluctuations de prix défavorables.
• Doubler ou augmenter d'une quelconque manière l'exposition pour défendre la même idée commerciale perdante.

Exemples

• Un trader achète 0,50 lot d'USD/JPY, puis ajoute 1,00 lot et 2,00 lots au fur et à mesure que la transaction évolue en sa défaveur, en essayant de récupérer toutes les pertes en une seule inversion.
• Après une transaction sur l'or perdante, un trader revient à plusieurs reprises dans la même direction avec des lots de plus en plus importants dans le seul but de récupérer la perte précédente.

Précision importante L'interdiction concerne les augmentations d'exposition entraînées par les pertes. Le fait de qualifier une stratégie de « planifiée » n'exempte pas une augmentation de type martingale après une perte.

Qu'est-ce que c'est Ajouter à une position perdante existante à mesure que le prix évolue par rapport à l'entrée initiale, que les positions ajoutées utilisent des tailles de lots identiques ou différentes, dans l'espoir d'un renversement.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Une exposition supplémentaire à une position perdante augmente le risque de baisse si le marché ne s'inverse pas et peut remplacer l'espoir par un plan de sortie défini.

Comment cela peut apparaître

• Des positions supplémentaires vont dans le même sens alors que la transaction initiale reste ouverte et en perte flottante.
• Des entrées multiples qui augmentent l'exposition à mesure que le prix évolue par rapport à l'entrée initiale.

Exemples

• Achetez un lot de 1,00 EUR/USD à 1,1000 ; la première position étant toujours perdante, achetez un autre lot de 1,00 à 1,0980 puis de nouveau à 1,0960.
• Un trader détient une position d'achat de pétrole perdante et ajoute un autre achat à chaque fois que le pétrole continue de chuter afin de réduire le prix d'entrée moyen.

Précision importante Opening a new, independently assessed trade after the original losing position has been closed is different from adding to an existing floating loss. Other applicable rules still apply.

Qu'est-ce que c'est Ajouter à une position perdante existante à mesure que le prix évolue par rapport à l'entrée initiale, que les positions ajoutées utilisent des tailles de lots identiques ou différentes, dans l'espoir d'un renversement.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Une exposition supplémentaire à une position perdante augmente le risque de baisse si le marché ne s'inverse pas et peut remplacer l'espoir par un plan de sortie défini.

Comment cela peut apparaître

• Des positions supplémentaires vont dans le même sens alors que la transaction initiale reste ouverte et en perte flottante.
• Des entrées multiples qui augmentent l'exposition à mesure que le prix évolue par rapport à l'entrée initiale.

Exemples

• Achetez un lot de 1,00 EUR/USD à 1,1000 ; la première position étant toujours perdante, achetez un autre lot de 1,00 à 1,0980 puis de nouveau à 1,0960.
• Un trader détient une position d'achat de pétrole perdante et ajoute un autre achat à chaque fois que le pétrole continue de chuter afin de réduire le prix d'entrée moyen.

Précision importante Opening a new, independently assessed trade after the original losing position has been closed is different from adding to an existing floating loss. Other applicable rules still apply.

Qu'est-ce que c'est Permettre à une autre personne, à une équipe, à un service payant, à un ami ou à un service automatisé agissant sur décision de quelqu'un d'autre de négocier le compte au nom du titulaire.

Pourquoi ce n'est pas autorisé The account must be traded by its registered holder, using that trader’s independent decision-making. Payment to the third party is not a requirement for this rule to apply.

Comment cela peut apparaître

• Une autre personne se connecte au compte et exécute des transactions.
• An external management service making and executing trading decisions.

Exemples

• Le titulaire du compte paie un responsable professionnel pour effectuer des transactions pendant les heures de travail.
• Le titulaire donne accès au compte d'un ami et permet à cet ami de gérer ses positions sans paiement.

Précision importante Discuter d'idées générales sur le marché avec d'autres personnes est distinct de leur déléguer les décisions de négociation ou l'exécution du compte.

Qu'est-ce que c'est Refléter ou dupliquer les positions d'un autre trader sur un compte, soit manuellement, soit via un logiciel de copy-trading ou un outil automatisé.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Les transactions en miroir ne témoignent pas d'une analyse et d'une prise de décision indépendantes de la part du titulaire du compte.

Comment cela peut apparaître

• Faire correspondre les entrées, les sorties, le calendrier et la taille des positions d'un autre trader.
• Utilisation des services de copie du compte principal ou du fournisseur de signaux.

Exemples

• Un trader connecte le compte à une plateforme de copy-trading qui duplique automatiquement les positions d'un fournisseur de signaux.
• Un trader regarde à plusieurs reprises les entrées en direct d'un autre trader et les duplique manuellement sans analyse indépendante.

Précision importante Learning from public market commentary is different from systematically mirroring another trader’s execution. The account holder must make independent trading decisions.

Qu'est-ce que c'est Placing a preset sequence of buy and sell orders at fixed price intervals above and below the current price, forming a grid irrespective of directional analysis.

Pourquoi ce n'est pas autorisé L'arrangement mécanique basé sur des intervalles peut être utilisé pour des résultats de type arbitrage plutôt que pour une véritable participation directionnelle au marché.

Comment cela peut apparaître

• Multiple orders positioned at regular, predetermined price intervals.
• Les ordres sont déclenchés automatiquement lorsque le prix évolue sur la grille.

Exemples

• A trader places pending Buy orders every 20 pips below the current gold price and Sell orders every 20 pips above it.
• An EA automatically places additional orders at every fixed interval as the market moves up and down.

Précision importante Les commandes passées indépendamment à des niveaux distincts identifiés analytiquement ne constituent pas nécessairement une grille. Une structure d'intervalles répétés prédéfinie est l'indicateur pertinent.

Qu'est-ce que c'est Using technical flaws such as erroneous prices, stale quotes, latency gaps, or data-feed failures to obtain trading results, whether deliberately identified or repeatedly exploited after discovery.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Profits derived from technical errors rather than genuine market conditions do not demonstrate trading skill and can compromise platform integrity.

Comment cela peut apparaître

• Négociations répétées en raison d'erreurs de serveur ou de cotation connues.
• Deliberately entering trades at mispriced or delayed quotes.

Exemples

• Un trader remarque qu'un problème de serveur entraîne un retard de plusieurs secondes sur le cours de la plateforme par rapport au marché et exploite ce retard à plusieurs reprises.
• Un trader entre à plusieurs reprises à un prix d'instrument manifestement erroné avant que le flux ne soit corrigé.

Précision importante If a suspected platform flaw is discovered, stop exploiting it and contact support. An isolated accidental interaction should be reviewed in context.

Qu'est-ce que c'est Utiliser des outils automatisés pour ouvrir plusieurs positions simultanément sur plusieurs instruments ou comptes sans superviser ou gérer activement chaque transaction.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Large batches of unattended trades do not reflect the trader’s direct, reasoned management of individual positions in real time.

Comment cela peut apparaître

• Automated scripts placing numerous trades on receiving a signal.
• Simultaneous orders across symbols or accounts with no individual trade review.

Exemples

• Un webhook déclenche un script pour ouvrir 15 transactions sur différentes paires de devises simultanément sans aucune révision manuelle.
• Un outil autonome reçoit une alerte externe et ouvre immédiatement plusieurs positions sur plusieurs comptes.

Précision importante L'utilisation de l'automatisation pour une transaction individuelle n'établit pas automatiquement cette violation ; le problème est une activité multitransaction automatisée et simultanée sans surveillance active. Toutes les autres restrictions d'EA et de trading continuent de s'appliquer.

Qu'est-ce que c'est Opening positions with lot sizes disproportionately large relative to account size, especially around market opening or closing times or high-impact news, resulting in unrealistic risk exposure.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Oversized exposure can indicate reckless risk-taking rather than disciplined trading and may be used to attempt to achieve profit targets in a single trade.

Comment cela peut apparaître

• Positions dont le risque est disproportionné par rapport aux fonds propres du compte ou aux limites de prélèvement applicables.
• Des ordres brusquement surdimensionnés pendant des périodes de marché volatiles ou illiquides.

Exemples

• Un trader ouvre une position GBP/USD de 5,00 lots sur un compte de 10 000$ à l'ouverture du marché, exposant le compte à une perte potentielle importante.
• A trader suddenly places a position vastly larger than their normal size immediately before a major market event.

Précision importante Aucun seuil fixe entre la taille du lot et le solde n'est spécifié dans ce guide. L'exposition doit être évaluée en fonction du contexte, notamment du risque lié à l'instrument, au stop-loss et au risque de compte.

Qu'est-ce que c'est Exploiter intentionnellement les écarts de prix entre la clôture du marché vendredi et la réouverture du marché le dimanche ou le lundi, notamment en effectuant des transactions peu avant la clôture ou en fixant des ordres en attente spécifiquement pour tirer parti des écarts anticipés.

Pourquoi ce n'est pas autorisé Weekend price gaps may cause orders to execute at the next available market price rather than the requested stop-loss or take-profit level. Traders who hold positions over the weekend accept this risk and remain responsible for resulting losses or drawdown violations.

Comment cela peut apparaître

• Ouverture de positions tard le vendredi afin de combler l'écart d'ouverture attendu.
• Placing pending orders designed primarily to profit from the next weekend opening gap.

Exemples

• Un trader achète l'EUR/USD peu avant la clôture de vendredi uniquement parce qu'il s'attend à un cours d'ouverture plus élevé le dimanche, puis sort immédiatement après l'écart.
• Un trader fixe des ordres en attente peu de temps avant la clôture hebdomadaire, spécifiquement pour détecter une hausse des prix lors de la réouverture du marché.

Précision importante Le maintien d'un poste ouvert pendant le week-end n'est pas automatiquement considéré comme interdit. La règle cible l'exploitation intentionnelle des lacunes. Après examen, les violations identifiées peuvent entraîner la suppression des bénéfices associés, le rejet du versement ou la résiliation du compte.